一、巩固稳健的信贷流程

信贷业务流程（以公司贷款流程为例）大致可以分为三个环节：受理及贷前调查、信贷审批以及贷款发放和贷后管理。下面用一个简单的流程图来展示其中的关键步骤。

1.受理及贷前调查

公司业务部门的客户经理负责接待申请人或主动寻求符合银行策略的优质客户，启动信贷流程，并负责按照银行政策规定，收集申请人的组织机构信息、财务资料、章程合同等法律文件和贷款用途说明等，而后走访申请人，收集市场、产品、项目及资信状况等分析和评估借款人及其还款来源，准备信贷申请报告，包括授信额度、信贷品种、期限及定价等。对于提供担保或抵质押物的申请人，还需要提供担保人的相关资料及抵质押物的权属和价值证明文件。

为了在贷款申请阶段就把风险挡在门外，风险管理部门会针对行业、地区、特定客户群等制定相应的准入制度，下发到公司业务部门执行。这样，客户经理在信贷流程的起始阶段就按照银行的风险偏好筛除高风险客户，体现“风险管理前移”的理念。

公司业务部门完成贷款申请的初步评估后，后续的贷款审批流程都将独立于公司业务部门和客户经理进行，这就是“审贷分离”原则的体现。

2.信用评级

贷款申请人的信用评级是由独立于公司业务部门的信用评级团队进行的，这个信用评级团队或者完全是一个独立的业务部门，或者隶属于风险管理部门，从形式和实质上都保持独立性。为了保证和强化信用评级的独立性和权威性，信用评级的最终结果还需要按照授权由各级有权审批部门或人员批准。所有新的借款人在准入阶段均需要进行信用等级评定。另外，除了新借款人之外，所有存量借款人至少一年进行一次信用等级评定。 

3.信贷审批

隶属于风险管理部门的尽职调查团队首先对公司业务部门提交的申请报告进行独立的复核，包括数据资料的质量、合规性风险，借款人信用、经营和财务情况，及预计现金流合理性等方面分析和审查，在必要的时候还要亲自走访借款人查证情况。尽职调查团队提出的初步意见虽然不是最终结果，但是他们有权要求公司业务部门继续补充资料，重新考量贷款关于期限、利率及担保抵押等条款的设计，甚至在这个阶段就可以对贷款申请提出否定意见。尽职团队所否定的申请，不能够出现在信贷流程的后续环节中。

在信贷审批环节中，设立独立的尽职团队、信贷审批团队对贷款申请报告及尽职调查报告分别进行审阅和批准。尽职团队、信贷审批团队构成了信贷流程中的两道风险屏障。这两道风险屏障不仅与公司业务部门相独立，他们互相之间也保持独立，以充分评估借款风险。这两道屏障存在先后和制约关系，尽职团队在风险管理的前沿，信贷审批团队是中枢和贷款发放前的最后把关者。尽职团队审核通过的信贷申请才有可能向信贷审批团队递交，而信贷审批团队也无权通过已被尽职团队所否决的申请。

一般而言，信贷审批团队将是一个集体决议机构，可以以委员会的形式出现，从而避免了少数人干预和影响贷款批准的情况，也是保护信贷政策和流程的措施。评审委员会通常拥有单数委员，少数服从多数，并设立贷款申请能够通过的最低同意票数。参与某项贷款申请审阅的委员应该由相应的行业专家、资深风险管理人员、法律专家等组成，以确保委员会除了审阅必需的合法合规，遵守银行规章制度和政策流程之外，还能够拥有足够的经验和知识去评估借款人本身的特点及对还款能力的影响。 

信贷审批团队将综合公司业务部门申请、以及尽职团队和自身的调查分析和初步结论，最终决定是否批准贷款申请及贷款品种的具体结构，因此银行需要对团队成员的任职资格和胜任能力严格把关。除此之外，银行还需要根据信贷审批团队的自身综合能力，结合所在分支机构的资产规模和结构、风险管理水平、当地宏观经济环境和信用社会的建设程度，分别恰当授权，并进行动态调整。 

信贷审批团队应该把握信贷风险政策，根据银行的风险偏好把握风险和收益相平衡的原则，独立决策。 

4.货款发放 

贷款发放属于后台工作的一部分，通常由一个专职部门或团队操作，其职责是保证贷款发放时落实贷前条件、符合法律法规的规定以及落实用款条件，管理和登记额度使用和贷款等。一般银行会设计一张核对表，包含按照法律法规要求、银行内部规章制度等必须具有的贷款发放条件，例如贷款获得银行批准的文件、已生效的贷款合同、抵质押物权证等；还包括银行根据个别借款人情况，提出的针对单笔贷款的特殊放款条件，例如财务比率要求或派发股息的限制等。

贷款发放的一个必要条件是银行与借款人签署正式的贷款合同。通常，由银行的法律部门设计标准贷款合同文本。对标准文本条款的修改，视其重要性，均需要咨询不同级别的法律部门，并获得有关负责人的批准。

5.贷后管理

贷后管理由若干个团队参与，并需要执行几个关键步骤。

第一，客户经理负责借款人的日常贷后管理工作，包括借款人的经营财务水平和资信状况观察，信贷资金的使用及对应项目的情况以及抵质押物的状况等。客户经理需要通过收集各方面的信息以及定期或不定期地走访借款人，以便能及早发现贷款可能违约的迹象，并尽快采取预防和应对措施。客户经理需要按照银行的规定，就检查情况和结论准备定期报告，上报公司业务部门负责人和风险管理部门。

 第二，对贷款进行风险分类。在公司业务部门提出初步分类结论后，风险管理部门将独立地确认和批复风险分类。只有经过风险管理部门认定的风险分类结果，才能够报送高级管理层、监管机构及供其它部门使用。在公司业务考核的绩效指标中，不良贷款率是权重较大的因素，由风险管理部门执掌这一指标将提升风险管理的独立性，并强力引导前线业务部门的风险控制。

 第三，风险管理部门与财务管理部门协作，负责贷款减值准备的评估。通常贷款减值准备评估以贷款风险分类为基础，按照会计准则的要求进行单独或组合评估。

 第四，风险管理及贷款发放管理团队将组织对贷款资金用途、抵质押物管理及评估、贷后报告制度执行等程序的检查，督促和协助公司业务部门持续的贷款风险评估。

 另外，银行还设立重大或意外事项报告制度，即在定期检查报告之外，任何可能对借款人还款能力造成负面影响或威胁银行资产安全的重要事件必须立即报告。由于公司业务部门最贴近借款人和市场，因此这种报告制度可以由公司业务部门作为发起部门，并抄送风险管理部门。与此同时，风险管理部门也可以设立自身的风险监控机制，从国家政策导向、经济环境变化、行业集中度、银行信贷结构调控等宏观层面，向前线业务部门传达基于银行整体风险偏好的预警信号。

 高级管理层必须理解信贷风险管理和监督对整个银行的重要性，并立场鲜明地向各方面表明对风险管理和监督的支持。

二、维护有效的贷款质量监督机制

如上所述，从启动信贷业务开始，银行的信贷风险管理就要立足于借款人，并同时针对每笔贷款进行，其目的就是要及时发现风险贷款，使问题贷款引起足够重视并被密切监管，这样银行可以采取挽救措施，并调整风险分类以在财务报告上反应合理的贷款减值准备。要想实现这样的管理效果，银行需要实施适当的管理政策和程序，并建立信息反馈机制。信贷风险管理政策和程序中首先要清晰定义问题贷款、风险预警信号，其次要根据授权设定重大金额及对应的报告和反馈路径，最后还要规定具体报告要素。在这样的前提下，有效的信贷监督机制需要涵盖以下行动：

 （1）保证银行及时了解借款人或其他对手方的最新财务和经营状况；

（2）随时监督借款人或其他对手方是否符合银行现行信贷政策或特别贷款条件；

（3）定期评估抵质押物对贷款的覆盖率是否符合银行现行信贷政策或特别贷款条件；

（4）保持问题贷款报告路径畅通，上报及时，反馈或补救措施迅速。

 信贷业务环节中的每个部门和员工都对监督贷款质量负有责任，包括及时将所掌握的信息，特别是问题贷款信息或风险预警信号传递给相应环节的负责人，以支持银行内部的借款人信用评级和外部监管要求的贷款风险分类调整。对于抵质押物以及担保人的信用状况也需要定期评估，这种监督流程帮助银行在必要的情况下迅速修订信贷合同条款，而对于违约贷款则可以更加准确地评估其减值准备。

传统的信贷风险管理更加重视单笔贷款或单一借款人是否违约或存在风险因素，但是随着银行业务在不同区域、行业、产品等的扩大及对应资产规模的成长，银行面临的资产组合风险或集中度风险也增大了。另外，相对于单一借款人，集团客户由于股权关系结构复杂，内部交易和定价缺乏透明度，可能出现“互保”现象，而造成银行针对某一集团风险暴露过大的情况。因此，银行在继续监督单一风险的同时，也必须重视对信贷资产组合的管理，建立对应的政策和流程。

银行需要建立对信贷资产组合的分析和评估流程，其情况分析及风险提示需要定期向高级管理层汇报，这是进一步制定资产组合管理政策和流程的基础，也能够帮助银行制定避险预案。对资产组合的分析可以针对行业、地域或国别、产品甚至是担保手段等进行。以何种角度剖析资产组合取决于银行自身的业务情况，银行既可以以一个角度为主，也可以多角度拆分。影响资产组合质量的因素除了外部的宏观经济环境之外，银行的信贷管理政策和程序的变化，相关业务人员的素质和经验等内部因素也应该予以考虑，需综合评估对资产组合质量的影响。评估中可以运用压力测试的方法，观察“万一发生”的假设情况下资产组合的质量变化，从而尽早识别在良好环境中不易察觉的风险因素。压力测试的“压力”包括经济或行业衰退、突发风险事件以及流动性紧缩等，可以设计不同情境并利用模型。压力测试不仅可以应用于资产组合管理，对单笔贷款或单一借款人也是有效的，而且“压力”可以更加详细和有针对性。

根据董事会批准的信贷风险战略，银行需要制定贷款限额政策，例如针对单一借款人及集团借款人的贷款余额与资本的比率限制。另外，银行可以通过对某些行业或地区的贷款限额，调整信贷资产结构布局，实现信贷风险战略。从这个角度，贷款限额也是一种积极的信贷管理工具。

不论是对单一贷款还是资产组合的管理，银行都需要将相关职责分配到具体的部门或人员。在进行岗位和职责分配时，银行需要考虑潜在的利益冲突，特别是当银行将资产增长规模、贷款质量以及信贷成本和收益等作为绩效考核的指标时，需要将奖励制度建立在维护信贷风险管理的独立性和权威性的基础上。

三、衡量完整的信贷风险敞口

为了实现信贷风险管理的目标，保证政策和流程的有效性，银行必须建设一个强大的信贷风险管理信息系统。银行需要根据信贷资产组合的特征、监管要求、对外披露要求及内部管理报告需求，确定所需要的详细信息。根据设定的需要，将逐笔贷款和每个借款人的相关历史和现时信息记录在资料库中。而且银行需要有规章制度和流程确保录入信息的准确、及时和完整性。

管理信息系统是“运算中心”。通过预先设置的程序，系统可以提供信贷风险管理所需要的各种汇总和分类信息，例如集团客户的全部风险敞口、某行业的某品种贷款余额、银行全部贷款的分币种汇总等。

管理信息系统也是“警报中心”。银行风险管理政策中的量化指标可以随时更新在系统中，并与实际业务结果核对，随时发现风险领域。例如，批准的集团风险敞口限额与实际风险敞口相比对，如果两者相接近，则限额管理团队可以提示相关部门及人员。或者对超限额情况进行定期和有效的报告，或者比对行业和地区的贷款分布，识别占比较大或者增长异常的组合，协助银行管理集中度风险。

银行还需要开发信贷风险度量和评估技术。风险量化不仅局限于评估信贷风险，而且可以应用于资本充足率、产品定价以及对外披露风险管理信息。例如，运用统计学中的回归模型，分析和评估宏观经济环境对贷款资产组合的影响以及压力测试等。

为了适应信贷业务的复杂性，当前的发展趋势是在信贷管理信息系统中嵌入风险度量和评估工具，两者的结合使信贷风险衡量过程更加有效和高效率。

 四、实施充分的信贷风险控制

恰当和有效的信贷风险控制可以确保信贷经营活动遵守法律法规和内部政策制度，实现董事会的战略目标，保护信贷资产安全，并为对外信息披露和内部管理报告提供完整、准确和及时的信息记录。因此，信贷风险控制需要符合以下重要原则：

（1）信贷风险控制无真空。信贷风险控制必须覆盖所有信贷业务，并建设在各个业务环节和所有层次的机构之上，而且需要全员参与，职责划分清晰。

（2）始终保持谨慎态度。银行的信贷风险战略是在保证资产质量的前提下，提高资产回报率。因此信贷风险控制首先是防范风险，规范和保证银行审慎经营。不论银行开设新的机构开展信贷业务，还是开发新产品和服务，信贷风险控制都应该先行进入，评估风险因素和领域，建设有关的控制政策和流程。

（3）风险控制必须拥有高度权威和独立性。信贷业务跨越银行多个部门，很多人员参与其中。因此，当出现例外事项时，风险控制需要具有高度的权威性，保证任何部门或人员不能突破银行的政策和流程。而且一旦出现问题，风险控制要求做到及时纠正。风险控制的评估应该独立于执行部门和人员，要有向董事会或高级管理层报告的独立和畅通渠道。

（4）平衡效果及效率。信贷风险控制的效果建设在政策和流程之上，要求信贷业务必须经过所有相关环节并实施。如果控制政策和流程设计得过于复杂或烦琐，则业务机会和客户可能因为时间拖沓而流失，或者控制占用过多人员而增加银行运营成本。因此信贷风险控制需要与银行的资产规模、业务品种、机构、人员素质以及经营环境等相匹配，在审慎的原则下控制成本。

信贷风险控制是一个动态的过程，因此银行需要进行独立和持续地审阅，才可以做到按照风险的演变进行适当调整，保证风险控制的长期有效。

内部审计部门应定期对信贷风险管理流程进行审阅，确定信贷经营活动是否符合既定的政策和流程，有关信贷的信息是否准确、及时和完整地向董事会和高级管理层进行汇报。银行通过这一独立自我检查程序，可以发现信贷风险控制中的缺陷，执行层面上的薄弱环节，以及违规情况，帮助银行改进信贷风险管理政策和流程。

五、有效管理问题贷款

及时地识别潜在风险贷款或问题贷款是信贷风险管理有效性的具体体现。越早发现问题贷款，银行就越可以越快启动问题贷款管理流程，从而在解决问题和减少损失上掌握更多的主动权。

银行在贷后管理中通过定期检查报告、信贷资产风险分类、借款人内部信用评级以及突发事件报告制度等，识别问题贷款，发现可能的风险隐患。银行还需要在贷后管理中设计和制定管理问题贷款的机制，包括定义、识别、管理措施和落实具体责任部门等。针对问题贷款，是成立单独部门专门管理问题贷款，还是依然由业务部门负责，抑或是二者结合，都需要专门研究，制定实施政策。就问题贷款的清收流程、档案管理及抵质押物管理等，还需要清晰设定管理措施和问题监控报告制度。

在贷款出现问题的潜伏期或早期阶段，如不能及时、有效地管理这些问题贷款，将不利于银行及时制定贷款处理战略，同时增加后期清收的成本与难度，因此有效的问题贷款管理对银行全面积极地管理风险至关重要。特别是在经济下行时期，出现问题贷款的概率大大增加，如果银行的信贷风险管理机制在早期阶段就对借款人采取及时恰当的手段，其控制风险敞口的效果将更为明显，也更节约成本。问题贷款本身的成因及未来发展都较为复杂，而应对问题贷款的措施也很多，如有条件的展期、调整利率和还款计划、增加抵押物覆盖率、增加担保人、寻找潜在并购机会、直至进入法律程序等，需要大量的行业知识与经验作为支持，因此，银行有必要成立专家小组可以独立处理有关事务，能够为相关业务部门提供有价值的专业建议和指导。

信贷风险需要追踪问题贷款的成因，讨论其是否与银行业务流程设计和控制执行有关，顺藤摸瓜发现信贷风险管理中的漏洞，这些调查结果也应该向高级管理层汇报，并进行弥补或改进。